最新！国金大电新团队2024年度首要研讨效果回忆
2024-11-25 产品及应用
上一年下半年以来，尽管电新板块行情全体偏弱，可是，国金大电新团队依然凭仗前瞻而深度的研讨、全面而严密的盯梢、敏锐而坚决的引荐，效果掌握住了板块内为数不多的一些结构性时机，并在曩昔一年中编撰了许多高质量的深度研讨陈述。
新能源：对2024年光伏需求做出较商场共同预期显着达观的猜测，在1月原创性提出“产装比”目标参数，并精确猜测Q1装机/出口数据超预期，成功引荐“需求预期批改”的板块性行情；4月中下旬要点引荐财报成绩危险开释前后板块批改时机；7月活跃引荐储逆板块并旗帜鲜明看好大储继续性；精确引荐光伏新技能范畴3-4月0BB及5-6月HJT行情。
电力设备：牢牢掌握电网板块“出海”和“特高压”两条主线起，要点&屡次&底部&精准引荐【三星医疗、海兴电力】，半年内涨幅超越100%，在板块内体现排列榜首第二。
锂电：提出电池出资时钟理论,2024年头判别职业库存周期及产能利用率周期触底,Q1电池、结构件龙头成绩超预期,龙头逻辑完成;Q2批改观念至引荐龙头及龙一产能利用率较高环节龙二,电池、结构件、隔阂环节逻辑完成。提出储能、消费、动力的引荐排序,以及锂电出海链量利提高时机。提出“固收+”剖析视角,从现金流稳健穿越周期才能视点评价。
轿车：咱们反复强调,格式是轿车板块股价榜首驱动因子，继续看好竞赛格式好的赛道龙头以及国际化两大方向。其间整车展现出显着的浅笑曲线万以上价格带商场格式最好,引荐了首尾两端比亚迪、华为等在新车型和新技能带动下的销量超预期时机。出海浅笑曲线：提出反向合资绕过了关税壁垒和重财物制作,是最优的出海形式之一,引荐了零跑轿车等。
机器人：前瞻开掘机器人技能迭代方向,牢牢掌握特斯拉机器人工业主线,底部方位继续引荐确定性较高的三花智控、拓普集团;坚持掌握价值量继续添加的环节如丝杠工业链的北特科技、五洲新春和斯菱股份;年头立异性开掘并引荐冷锻新技能方向,此前独家引荐的PEEK轻量化资料也经工业链验证有望批量使用。
2023.12.24 储能职业2024年度战略：尽管群雄逐鹿战，唯有强者立巅峰
2024.05.31 新能源职业中期战略：全球降碳坚决不移，本钱、技能双轮驱动
2024.07.08 新式商场需求专题（一）：光伏经济性凸显，新式商场多点开花》
2024.07.23 新式商场需求专题（二）：全球绿色转型加快，新式商场储能需求迸发
2023.11.18 xBC电池职业深度：两岸猿声啼不住，轻舟已过万重山
2024.04.22 0BB工艺专题深度：从可选到必选，N型组件降本增效最优解
2024.07.22 技能迭代复盘神父：千帆竞发于沉舟之侧，技能立异不受景气量纠缠
2024.02.06 分布式光伏专题：并网消纳压力缺乏惧，高基数仍有大空间
2024.03.23 光伏焊带职业专题：产品迭代提速，驱动职业集中度及龙头盈余才能提高
2024.06.17 SNEC展会总结：“失望之谷”已现，“资金求生+技能破卷”是下阶段要点
2023.11.03 光伏板块3Q23成绩总结：量增利分解，龙头优势扩大
2024.05.04 光储2023&1Q24成绩总结：盈余触底促格式加快分解，强α龙头布局正当时
2024.05.05 风电2023&1Q24成绩总结：板块盈余承压，出口成破局要害
以及，光伏、储能、氢能 每月月度盯梢陈述，用心编撰的电新周报+“每周汇”电话会
2023.11.01电力设备出海系列深度之一：智能电表出口：看好海外增加继续性，国内表企加快全球化代替
2023.12.24电力设备2024年度战略：需求多元开展，向上动能继续
2024.02.07电力设备出海系列深度之二：全球电网出资提速，有突出贡献的公司强势出征
2024.05.04电网板块2023&1Q24总结：需求高景气连续，龙头继续超预期
2024.06.10电力设备中期战略：多元需求高景气连续，要点看好出海+电改
2023.09.20三星医疗：配用电和医疗双主业齐头并进看好出口及配网改造战略布局
2024.04.30明阳电气：深耕新能源与新基建变电，多产品、多场景加快布局
2024.08.03思源电气：输变电一次设备民企龙头，海外&网表里多极驱动
2023.10.18 氢能工业链系列之十六：潜在亿吨放量空间，绿氢消纳及驱动力讨论
2023.12.23 氢能2024年度战略：绿氢项目迸发在即，要点看好制储环节
2024.02.06 氢能工业链系列陈述之十七：绿氢经济性可期，高碳场景代替加快
2024.03.31 海外氢能专题之公司篇（一）PlugPower：全工业链及全球化布局，据守赛道扩张脚步坚决
2024.04.23 氢能&燃料电池职业研讨：FCV装机量同比倍增，电解槽迎出海订单
2024.06.22 海外氢能专题（一）欧洲：制储运用方针完善，碳税落地加快绿氢平价
2024.07.13 海外氢能专题（二）中东：资源和区位优势显着，有望成为氢能出口中心
2024.08.17 氢能工业链系列之十八：看好收益绿色燃料溢价运营商，绿氢氨醇远景剖析
2024.01.03 2024年电池战略：产能和库存周期触底,价值生长装备正当时
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2024.02.28 电动工具职业深度：职业拐点将至,锂电化浪潮推 动国产出海
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2024.01.29 新坐标：高净利率冷锻件龙头,新能源和丝杠项目翻开生长空间